استیکینگ چیست؟

استیکینگ چیست؟

استیکینگ فرآیندی است که طی آن افراد ارز دیجیتال خود را قفل می ‌کنند تا از امنیت و عملکرد یک شبکه بلاک چین پشتیبانی کنند. زمانی که شخصی سکه های خود را به اشتراک می گذارد، اساساً به ایمن سازی زنجیره و اعتبارسنجی تراکنش های روی بلاک چین کمک می کند.

استیکینگ تنها در بلاک چین هایی مانند اتریوم و کاردانو بر اساس مکانیسم اجماع اثبات سهام (PoS) امکان پذیر است. PoS با اثبات کار (PoW) مورد استفاده در ارزهای رمزنگاری شده مانند بیت کوین، که در آن ماینرها از قدرت محاسباتی برای اعتبارسنجی تراکنش ها استفاده می کنند، متفاوت است.

قرار دادن سکه ها باعث می شود که دارایی کاربران لیکوئید کمتری داشته باشد زیرا سکه ها در فرآیند شرط بندی بسته می شوند. افراد معمولاً همچنان می توانند به سکه های شرط بندی شده خود دسترسی داشته باشند، اما ممکن است تنها زمانی بتوانند از آنها برای اهداف دیگر استفاده کنند که دیگر در آن شرط بندی نشده باشند.

سرمایه گذاران کریپتو به چند روش می توانند توکن های خود را به اشتراک بگذارند؟

استیکینگ ارزهای دیجیتال می تواند اشکال مختلفی داشته باشد، اما به طور کلی به دو دسته تقسیم می شود: فعال و غیرفعال.

استیکینگ فعال کریپتو به معنای قفل کردن توکن های خود در یک شبکه به منظور مشارکت فعال در شبکه است. شرکت ‌کنندگان فعال ممکن است تراکنش‌ ها را اعتبارسنجی کنند و بلوک‌ های جدیدی برای کسب جوایز توکن ایجاد کنند.

سهامداری غیرفعال کریپتو شامل قفل کردن توکن ‌های شما در شبکه بلاک چین است تا به حفظ امنیت و عملکرد کارآمد آن کمک کند. قرار دادن غیرفعال ارزهای دیجیتال زمان ‌بر نیست، اما معمولاً پاداش‌ های توکن کمتری نسبت به مشارکت فعال دارد.

استیکینگ رمزارز یک نوآوری نسبتاً جدید است، اما بسیاری از انواع تخصصی از اشتراک گذاری رمزارز در حال حاضر وجود دارد، از جمله:

استیکینگ واگذاری: این شکل از سهامداری به سهامداران کریپتو این امکان را می دهد تا قدرت سهامداری خود را به یک گره اعتبارسنجی که توسط شخص دیگری اداره می شود واگذار کنند. پاداش‌ های به ‌دست‌ آمده بین اعتبارسنجی ‌کنندگان و نمایندگان تقسیم می‌ شود.

استیکینگ استخر : گروهی از دارندگان سکه ممکن است منابع خود را برای رقابت موثرتر برای پاداش استیکینگ ترکیب کنند. هر گونه پاداش به دست آمده به نسبت بین اعضای استخر تقسیم می شود.

استیکینگ تبادل سهام: برخی از صرافی ‌های ارزهای دیجیتال، خدمات سهام ‌داری را ارائه می‌ کنند که به کاربران امکان می ‌دهد دارایی ‌های خود را مستقیماً در یک صرافی به اشتراک بگذارند. این صرافی فرآیند سهامداری را در یک شبکه بلاک چین انجام می دهد و جوایز استیکینگ را بین شرکت کنندگان توزیع می کند.

استیکینگ لیکوئید: کاربران در ازای استیکینگ رمزارز خود، توکن های نماینده دریافت می کنند. توکن های نماینده را می توان معامله کرد یا استفاده کرد و نقدینگی را برای سهامدار ارز دیجیتال فراهم کرد.

مزایا و پاداش های زیادی برای استیکینگ وجود دارد. در اینجا برخی از برجسته ترین آنها آورده شده است:

می توانید توکن های اضافی کسب کنید که این مورد بزرگی است؛ افزایش ذخیره شخصی شما از توکن ها یا سکه ها به نفع شماست. فرآیند ساخت بلوک ‌های جدید و اهدای جوایز به‌ صورت تصادفی انجام می‌ شود.

سهامداران از حق رای و مشارکت برخوردار می شوند: همانطور که گفته شد، سهامداران بیشتر در یک اکوسیستم خاص یا شبکه بلاک چین مستقر هستند، که ممکن است به آنها نفوذ بیشتری در مورد اتفاقات بعدی با یک ارز دیجیتال خاص بدهد.

استیکینگ می تواند راهی آسان برای رشد دارایی ها باشد. برای سرمایه‌ گذارانی که از صرافی استفاده می‌ کنند، استیکینگ می‌ تواند به آسانی جا به‌ جایی چند سوئیچ برای تنظیم چیزها باشد. از آنجا، آنها می توانند رشد دارایی های خود را تماشا کنند. این یک راه ساده و آسان برای ادامه سرمایه گذاری است، در حالی که تلاش بسیار کمی انجام می دهید.

PoW  چگونه کار می کند؟

سیستم اثبات کار(Proof of Work) شامل حل کردن پازل های پیچیده ریاضی توسط ماینرها برای ایجاد بلوک هایی از تراکنش های تایید شده است که سپس به بلاک چین اضافه می شوند. حل این مشکلات رمزنگاری آنقدر سخت است که ماینرها باید از سخت افزارهای تخصصی که قادر به تولید قدرت محاسباتی قابل توجهی هستند استفاده کنند. در واقع، این فرآیند به قدری پرهزینه است که عوامل مخرب از انجام هرگونه حمله منصرف می شوند.

شرکت به عنوان یک ماینر قانونی به سادگی مقرون به صرفه تر و با ارزش تر است. این به این دلیل است که هر بار که یک ماینر با موفقیت یک پازل را حل می کند و یک بلوک جدید اضافه می کند، سیستم به آنها مقدار مشخصی بیت کوین پاداش می دهد. سپس راه ‌حل یا «اثبات کارشان» توسط سایر ماینرها به اشتراک گذاشته و تأیید می ‌شود، زیرا آنها همان بلوک را به نسخه ‌های خود از دفتر توزیع شده اضافه می‌ کنند.

PoS چگونه کار می کند؟

مدل اثبات سهام (Proof of Stake) جایگزینی است که برای مقابله با منابع و هزینه های شدید مرتبط با PoW طراحی شده است. این گزینه به جای تکیه بر سطوح بیش از حد کار دلخواه در قالب محاسبات و محاسبات پیچیده برای ایمن سازی شبکه، تنها به شرکت کنندگان نیاز دارد که برخی از سرمایه های خود را ذخیره و قفل کنند.

چرا استیکینگ وجود دارد؟

به منظور حصول اطمینان از اینکه یک شبکه ایمن است، به درستی کار می کند و به شدت غیرمتمرکز باقی می ماند، اعتبار سنجی های شبکه باید متعهد شوند که شبکه را همیشه مرتبط و در حال اجرا نگه دارند، نسبت به شبکه خیرخواهانه عمل کنند و تراکنش ها را تأیید کنند و همچنین بخشی از دارایی های خود را به اشتراک بگذارند.

با این حال، تعداد فزاینده ای از برنامه های مالی غیرمتمرکز (DeFi) که خدمات مالی غیرمتمرکز ساخته شده بر روی بلاک چین را ارائه می دهند، در حال حرکت به بخشی است که به طور سنتی توسط بانک ها و سایر موسسات مالی مرکزی پوشش داده می شود و به کاربران این فرصت را می دهد تا دارایی های خود را در استخرهای نقدینگی سپرده گذاری کنند (“stake”) تامین سرمایه برای سایر کاربران و کسب درآمد اضافی برای این کار، مشابه دریافت سود از بانک سنتی.

Staking در جامعه رمزنگاری مورد توجه قرار گرفته است زیرا تعداد فزاینده‌ای از کاربران به دنبال کسب بازده با دارایی ‌های رمزنگاری خود در پلتفرم‌ های DeFi هستند و پلتفرم‌ های متمرکز و غیرمتمرکز به طور یکسان این خدمات را به شرکت ‌کنندگان بالقوه ارائه می ‌دهند. فارمینگ بازدهی، عملی است که فارمر بازدهی، سکه ‌ها را در صرافی ‌های غیرمتمرکز (DEX) وام می ‌دهند یا روی آن قرار می‌ دهند تا از طریق بهره و سایر پاداش ‌ها به شکل ارز دیجیتال درآمد اضافی ایجاد کنند.

آیا استیکینگ با ماینینگ یکی است؟

خیر، سرمایه گذاری و استخراج روش های مختلفی برای اعتبارسنجی تراکنش ها و ایمن سازی شبکه های بلاک چین هستند. سرمایه گذاری به مالکیت و وثیقه کردن ارز دیجیتال متکی است، در حالی که استخراج شامل حل پازل های پیچیده ریاضی با استفاده از قدرت محاسباتی است.

چگونه توکن ها را در یک شبکه PoS به اشتراک بگذاریم؟ (استیکینگ)

اولین قدم به سمت سرمایه گذاری در یک شبکه PoS، نگه داشتن ارز دیجیتال بومی بلاک چین است. به عنوان مثال، برای شرکت در سهام Tezos، به XTZ نیاز دارید. برای شرکت در استیکینگ کاردانو، به ADA و غیره نیاز دارید.

در حالی که تفاوت ‌هایی بین نحوه مشارکت شما در شبکه ‌های بلاک چین مختلف PoS وجود دارد، ترتیب کلی عملیات به شرح زیر است:

کیف پولی را دانلود کنید که امکان استیکینگ برای سکه ای را که در دست دارید، فراهم می کند.

برخی از پروتکل ها نیاز به حداقل تعداد توکن برای استیکینگ دارند. به عنوان مثال، برای سهام دادن در Tezos، به حداقل 8000 XTZ نیاز دارید. تکرار Ethereum 2.0 از PoS به 32 اتر (ETH) نیاز دارد.

اعتبارسنجی ‌ها باید 24 ساعته آنلاین بمانند، بنابراین سخت ‌افزار با دسترسی بدون وقفه به اینترنت ضروری است. تنظیمات اولیه با Raspberry Pi یا رایانه ‌های رومیزی گزینه‌ هایی هستند، اما می‌ توانید با استفاده از سرورهای خصوصی مجازی، staking را روی فضای ابری نیز اجرا کنید.

کیف پول شما به عنوان یک گره عمل می کند که ارز دیجیتال شما را در تلاش برای اعتبارسنجی و ایجاد یک بلوک جدید قرار می دهد. با DPoS، توکن های استیک شده شما از یک نماینده برای اعتبارسنجی و ایجاد یک بلوک جدید پشتیبانی می کنند.

در پروتکل ‌های PoS، هر چه سهام بزرگ‌ تر باشد، شانس شما برای ایجاد بلوک بعدی و کسب پاداش ‌های استیکینگ بیشتر است. در پروتکل‌ های DPoS، تعداد معینی از نمایندگان بر اساس توکن‌ هایی که از آنها پشتیبانی می ‌کنند انتخاب می ‌شوند. اگر نماینده ‌ای که سهام خود را پشت سر گذاشته ‌اید، بلوک را ایجاد کند، نماینده پاداش ‌های بلوک را به تناسب بین افرادی که سهام آنها را تشکیل می‌ دهند توزیع می ‌کند.

استخر استکینگ چیست؟

استخر استکینگ گروهی از دارندگان ارزهای دیجیتال است که سکه ‌های خود را جمع می‌ کنند تا شانس انتخاب شدن به‌ عنوان اعتبارسنجی را افزایش دهند. با ترکیب قدرت شرط بندی، کاربران می توانند شانس خود را برای کسب جوایز شرط بندی، که به طور متناسب بین هر یک از اعضای استخر بر اساس سهم آنها توزیع می شود، افزایش دهند.

استخرهای استیکینگ برای کاربرانی که ممکن است منابع یا تخصص فنی لازم برای اجرای گره های اعتبارسنجی خود را نداشته باشند، مفید است. در عوض، آنها می توانند قدرت سهام خود را به یک استخر واگذار کنند و بدون اجرای یک گره، جوایزی کسب کنند.

استخرهای سهام می ‌توانند برای سرمایه‌ گذاران کوچک ‌تر با سکه ‌های ناکافی برای برآورده کردن حداقل شرایط استکینگ به نفع خود باشند. با ادغام سکه های خود با سایر کاربران، آنها می توانند حداقل شرایط شرط بندی را برآورده کنند و شروع به کسب پاداش کنند.

با این حال، توجه به این نکته مهم است که استخرهای استکینگ معمولاً هزینه ای را برای خدمات خود از پاداش های شرط بندی دریافت می کنند. علاوه بر این، کاربران باید به دقت تحقیق کرده و یک استخر معتبر با سابقه قوی از عملکرد و امنیت را انتخاب کنند.

چرا نمی توانید همه ارزهای دیجیتال را استیک کنید؟

فقط ارزهای رمزپایه ساخته شده بر روی مکانیسم اجماع بلاک چین PoS را می توان به اشتراک گذاشت. PoS به کاربران اجازه می دهد تا تراکنش ها را اعتبارسنجی کرده و شبکه را با به اشتراک گذاشتن دارایی های رمزنگاری شده خود به جای حل معادلات پیچیده ریاضی، مانند مکانیسم های اجماع PoW، ایمن کنند. ارزهای دیجیتال ساخته شده بر روی مکانیسم های اجماع بلاک چین PoW را نمی توان به خطر انداخت.

همه ارزهای رمزپایه PoS از شرط بندی پشتیبانی نمی کنند. برخی از ارزهای رمزنگاری شده PoS ممکن است مکانیسم‌ های دیگری برای تشویق کاربران به حفظ و پشتیبانی از شبکه داشته باشند، مانند اثبات سهام (DPoS) که ممکن است به معنای سنتی مستلزم استیکینگ نباشد.

تحقیق در مورد ارز دیجیتال و شبکه خاصی که در نظر دارید در آن سرمایه گذاری کنید و درک الزامات و پاداش های استکینک بسیار مهم است.

آیا استیکینگ کریپتو ایمن است؟

استیکینگ ارز دیجیتال یک فعالیت غیرفعال درآمدزا است که به عنوان راهی مطمئن برای افزایش بازده سرمایه گذاری در نظر گرفته می شود. به طور کلی، مانند یک سپرده ثابت در یک بانک، شما نمی توانید پول خود را از استیکینگ ارزهای دیجیتال از دست بدهید. دو نوع استک وجود دارد:

سهام ارائه شده توسط بلاک چین های PoS. این معمولاً شامل نگه داشتن یک ارز دیجیتال در یک کیف پول مشخص برای یک دوره زمانی برای کسب پاداش است.

سرمایه گذاری توسط صرافی ها ارائه می شود، که در آن کاربران کریپتو خود را به صرافی ها قرض می دهند تا به شکل کریپتو بیشتر سود کسب کنند. این نوع سهام گاهی اوقات تحت چیزی که به آن « launchpool » می گویند ارائه می شود که در آن کاربران ارزهای دیجیتال محبوب را به اشتراک می گذارند تا از بازدهی بالایی در دارایی های خود بهره مند شوند و بهره ساعتی پرداخت می شود.

چگونه پاداش های استیکینگ را محاسبه کنیم؟

پاداش های استیکینگ بر اساس بازده درصدی توافق شده سالانه (APY) محاسبه می شود که نشان دهنده نرخ بازدهی است که به صورت سالانه پس از فاکتورگیری در ترکیب بندی به دست می آید.

فرمول محاسبه APY به شرح زیر است:

APY = (1 + r/n)ⁿ – 1

r = نرخ بازده دوره ای (APR سالانه)

n  تعداد دوره های ترکیب در هر سال=

در این مطلب تیم آرتامن به سوال خیلی از کاربران که استیکینگ چیست؟ پاسخ واضحی داد، با این حال اگر سوالی در این موضوع دارید در بخش دیدگاه ها مطرح نمایید تا در سریع ترین زمان پاسخ خود را دریافت کنید.